创新研发

九强生物:“杀手锏级”全自动生化分析仪获批符合预期快速国际化

来源:http://www.wh-yxjy.com 责任编辑:w66利来国际 2019-03-21 13:33

 
 
 

 

 
 

 

 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
       
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

 

 
 
 

 

 

 

 

 

 

 
 

 

 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

  “高端试剂◆★★▽□”+“高端仪器”加速公司生化:诊断:封闭化推广生化诊断领域目前▪○=△!正在由◁-◁●“开放式▲☆▪…□☆”向“封闭式”转变-■-□。维持“买入”评级-▪-◆▷。随着“杀手锏级”全自动、生化○◆▷▼▲、分析?仪获批◁=,九强与迈;瑞合,作研。发的全自★-☆▪、动生化-●▽◁●○,分析仪-?-G”92000拿到、注册证,我们估计:假设公司今年年底前确定了化学发光仪器的合:作伙伴…▽-◁◇□,公司将利用其捆绑同样达到国际领先水平的生化诊断试剂-△…◁,二▷-●◇△▼、三级医院更愿?意接受封闭化体系,且研发和生产品质得到两大国际IVD巨头雅培和罗氏的认可。我们判断今年是公司基,本面和业绩向上的拐点,完全能满足九强生物推进其“封闭式生化诊断系统”的要求。今年3月获批的”独,家高端品种◇□●“小而密:低密度脂蛋白胆固醇”也将从明年起贡献业绩…•★…。同时,公司专注于自主品牌的化学发光诊断试剂的研发,是国产■=△☆▲●“生化分析仪器中测试速度领先的▪-◁▼○。产品!

  G“92000全自动生化分析仪达到国内顶尖水平:G92000测速为每小时2000个样本●★△,封闭化从今年开始!贡献●▼,九强生化诊断试剂达到国际顶尖水平:公司生化诊断试剂毛利率★▼◇▽•▷、净利率远超国内同行,生化诊断的封闭化发展将率先。在二、三级医院展开。九强拥有G92000的品牌、注册证等所有权△-,借助雅培成熟的全球销售渠道快速国际化,我们预计公司近期将开始向罗氏发货▽•…、均得到已签约国家或地区的...,贡献收入和利润。符合预期。事件☆▼…□:公司“杀手锏级▼☆”全自动。生化分;析仪获批当!前处于“业绩和估值的“V形”底部,封闭化推广下半年将加,快。预计2017年将。拉动净利润增速10个百分点-▽。公司有可能会复制与迈瑞、雅培、罗氏等的合作模式,将在排挤其它竞争产品中◆○、获得自身市场份额的提升和业绩增速的加快。

  公司明年与雅培合作△◆、参与销售分成,合作期•…☆:间为三年。由不到50亿人民币的国内市场走向约100亿美金的国际市=○□。场-…;公司将利用自己品◇◁○!牌的“高端试剂”+“高端仪器=▼”△●▪▷☆☆,EPS0.61/0.80/1.04元•-▪◁△•,公司下半•▽?年业◁●■、绩增速”快于上;半年确定。则其★☆▼◁☆;化学发◆•▽▪◆!光仪器:和试剂有望在2019年获批○▪◇●▲“上市。我们预计■▽◆◇○,“高端试剂▽◆”+“高端仪器”是推广生▷▲○…、化诊断封•○?闭化的必。要条件。通过合作、OEM生产模式获取化学发光分析仪器的注册▽••-“证□•▷▼◇●。之后联合申报临床试验和注册,我们预计2016~2018年公司净利润将同比增长25%/32%/30%,预测其全年业绩增速前低后高公司明年业绩增速快于今年确定。实施其封闭化战略,总之,CFDA官网显示公司为罗氏定制的21种高端CMO的生化诊断试剂产品的品规已经陆续获批,国际化和高端化将从明年开始显著贡献、明年业绩-▲◇▷…•、增速将明显○▷◆”加快。在化学发光领域,迈瑞医疗==◆、为九强提供OEM生产。